מהי קרן גידור?
המושג גידור הוא למעשה נטרול הסיכון שגלום בתיק ההשקעות, ותחימת פוטנציאל ההפסד תוך לקיחה בחשבון של מספר תרחישים והתפתחויות. המשמעות הפרקטית היא שבאמצעות הגידור מנטרלים או לפחות מצמצמים את ההפסד שעשוי להיווצר בתרחישים השונים.
מדובר בקרן השקעה אשר מטרתה להשיג תשואה חיובית ורווחים בכל מצב עולם- גם בשוק עולה וגם בשוק יורד, בשונה ממכשירי השקעה קונבנציונליים דוגמת ניהול תיקים, פוליסות חסכון, קופות גמל, קרנות נאמנות וכו' אשר ברוב המכריע של המקרים יפעלו באותו הכיוון וירוויחו/ יפסידו, מי יותר ומי פחות, בהתאם למצב השוק.
לשם הדוגמא, לא סביר שגוף מנהל ישיג תשואה חיובית בשנה בה שוק המניות ושוק האג"ח ירדו שניהם. בקרן גידור לעומת זאת מדובר בתרחיש אפשרי.
איך יתכן מצב כזה?
הקרן למעשה נייטרלית לסיכון, שכן באמצעות אסטרטגיות שונות היא עשויה להניב תשואות חיוביות גם בעת משברים וירידות בשווקים.
אסטרטגיות השקעה
קיימות עשרות אסטרטגיות השקעה בקרן גידור. להלן כמה מהן-
- לונג/ שורט- רכישת נכס כלשהו שצפוי להניב רווחים בעת עליות ורכישה בחסר של נכס בעל מאפיינים דומים, אשר צפוי להניב רווחים בעת ירידות.
- Market Neutral- שיטת ניהול שדוגלת בנייטלריות ביחס למצב השוק
- עיוותים- ניצול כשלי שוק ועיוותים
- אלגוטריידינג- מסחר באמצעות מערכות ממוחשבות
- משברים- ניצול משברים בשווקים/ סגמנטים ספציפיים בעולם
- השקעה בסקטור ספציפי בלבד
למי זה מתאים?
השקעה בקרן גידור מתאימה ללקוחות אמידים מאוד, בעלי עושר פיננסי של כ 1.5 מיליון $/ 6 מיליון ₪ ומעלה אשר מעוניינים לגוון את תיק ההשקעות שלהם ומעוניינים להשקיע במוצר בעל מתאם נמוך לבורסות ושווקי המניות והאג"ח בארץ ובעולם. מתאימה כמובן גם ללקוחות מוסדיים( קופות גמל, קרנות פנסיה, בנקים, קרנות נאמנות וכו').
יתרונות השקעה קרן גידור
- פוטנציאל הרווח מאוד גבוה ביחס למוצרי השקעה אחרים
- אפשרות להרוויח גם בירידות
- גיוון תיק הנכסים
- אפשרות למודל תשלום בהתאם לביצועים( Success Fee), דבר שאינו קיים במוצרים אחרים אשר גובים את דמי הניהול ללא קשר לביצועים
- אסטרטגיות השקעה מגוונות וייחודיות למוצר
- ברוב המקרים ניתן להשקיע בשני מטבעות- שקל ודולר
האם קיימים גם חסרונות?
- רף הכניסה המינימלי עומד על 1 מיליון ₪. חלק מקרנות הגידור קבעו רף כניסה אפילו גבוה יותר, של 2 מיליון ₪.
- ברוב המקרים מדובר במכשירים עם חשיפה של כ 60-100 אחוז לשוק המניות. לפיכך רמת הסיכון גבוהה יחסית
- דמי הניהול גבוהים ביחס למוצרים אחרים
- הנזילות אינה מיידית אלא חודשית ואף רבעונית בחלק מהמקרים
איזה קרנות גידור קיימות בישראל?
בישראל פועלות כ 90 קרנות גידור אשר מנהלות כ 9 מיליארד ₪. הקרן הגדולה ואולי הידועה שבהם היא קרן "ספרה". קרנות נוספות- פאי פיננסים, איון, דרגון, כידון. בנוסף, קיים גוף אשר מאגד בתוכו השקעה במספר קרנות גידור תחת "קרן של קרנות גידור".
למה Integrity?
- הקצאת הנכסים
- בחירת קרן הגידור הנכונה והטובה עבור המשקיע מתוך קרוב ל 100 קרנות גידור שפועלות בישראל
- בקרה ופיקוח
- השוואת תשואות בין הקרנות השונות
- שקיפות
- אינטגרציה- בחירת הרכב נכסים ורמת סיכון בהתאם למכלול הנכסים
- פגישות תקופתיות עם מנהלי ההשקעות
- הכרת הנכסים בהם משקיעה הקרן באופן שוטף ורציף
- לא מספיק לבחור את הגוף המנהל/ קרן הגידור הנכונה
בישראל פועלות כ 90 קרנות גידור, ולכל גוף מאפיינים יחודיים ואסטרטגיות השקעה משלו. תנו לנו לבחור עבורכם את קרן הגידור הטובה ביותר והמתאימה ביותר לצרכים היחודיים שלכם.
* אינטגריטי אינה מנהלת כספים והשקעות בעצמה אלא מלווה את הלקוח/ המבוטח ובוחרת עבורו את המוצרים והשירותים השונים מתוך מגוון האפשרויות והגופים המנהלים. אין לראות באמור לעיל משום המלצה לביצוע פעולות ו/או ייעוץ השקעות ו/או שיווק השקעות ו/או ייעוץ מכל סוג שהוא. המידע המוצג הינו לידיעה בלבד ואינו מהווה תחליף לייעוץ המתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל אדם. כל העושה במידע הנ"ל שימוש כלשהו – עושה זאת על דעתו בלבד ועל אחריותו הבלעדית.